بررسی بازدهی صندوق‌های کالایی بورس ۱۴۰۳

صندوق کالایی چیست؟

صندوق کالایی یک ابزار مالی نوین است که وجوه مالی را از افراد و سرمایه‌گذاران جمع می‌کند و با استفاده از آن‌ها یک سبد دارایی تشکیل می‌دهد. سبد دارایی صندوق‌های کالایی بر اساس یک یا چند کالا تشکیل شده‌اند. این صندوق‌ها بخش اعظم دارایی خود را در گواهی سپرده کالایی سرمایه‌گذاری می‌کنند و بخش کمی را نیز در سایر دارایی‌ها قرار می‌دهند.

مزایای صندوق های کالایی چیست؟

اگر کسی بخواهد به صورت سنتی در برخی کالاها سرمایه‌گذاری کند، باید هزینه انبارداری و حمل‌ و نقل را پرداخت کند و با سختی‌های مربوط به نگهداری کالا و ریسک‌هایی مانند جعل یا سرقت روبرو شود. خیلی از سرمایه‌گذاران توانایی نگه داری کالا و پذیرش چنین ریسک‌هایی را ندارند. به همین دلیل نیز صندوق کالایی برای سرمایه‌گذاری روی چنین کالاهایی بسیار مناسب است، چرا که نه هزینه نگهداری و انبارداری دارد نه هزینه حمل‎ونقل و نه ریسک‌های سرقت و جعل شدن، بلکه سرمایه‌گذار تنها با خرید واحد‌های صندوق کالا می‌تواند از رشد قیمت کالا منتفع شود.

انواع صندوق‌های کالایی بازار

صندوق‌های کالایی در ایران بر اساس طلا و زعفران تشکیل شده‌اند. صندوق طلا بیشتر دارایی خود را به خرید گواهی شمش و سکه طلا اختصاص می‌دهد و صندوق زعفران عمده دارایی خود را در گواهی‌های زعفران قرار می‌دهد.

با خرید صندوق کالایی، سرمایه‌گذاران دیگر لازم نیست طلا و زعفران را به صورت فیزیکی نگهداری کنند و هزینه‌ها و ریسک‌های مربوط به هر کالا را متقبل شوند. صندوق کالایی امنیت بسیار بیشتری در مقایسه با خرید فیزیکی کالا دارد و چون تمامی فعالیت‌های آن زیر نظر سازمان بورس و اوراق بهادار است و معاملاتش به صورت آنلاین انجام می‌شود، ریسک جعل، سرقت و کلاهبرداری را ندارد و نقدشوندگی آن نیز بالا است.

سرمایه گذاری در صندوق طلا؛ همگام با سکه و طلای ۱۸ عیار سود کنید!

صندوق‌های سرمایه‌گذاری در طلا بیشترین تعداد صندوق را در میان صندوق‌های کالایی ایران دارند. سبد دارایی صندوق‌ طلا از اوراق گواهی سکه طلا و اوراق گواهی شمش طلا تشکیل شده است اما سهم شمش یا سکه در هر یک از صندوق‌ها با دیگری متفاوت است. برخی از صندوق‌ها عمدتا روی سکه و برخی دیگر عموما روی شمش سرمایه‌گذاری می‌کنند. به طور کلی سرمایه‌گذاری در صندوق طلا بورسی همانند سرمایه‌گذاری در طلای فیزیکی است با این تفاوت که سرمایه‌گذاران دیگر لازم نیست هزینه‌های اضافی همچون اجرت ساخت طلا، مالیات بر ارزش افزوده و سود فروشنده را پرداخت کنند. این هزینه‌های اضافی بخش زیادی از قیمت تمام شده طلای فیزیکی را تشکیل می‌دهند. از طرفی صندوق طلا امنیت سرمایه‌گذاری بالاتری نسبت به طلای فیزیکی دارد، نقدشوندگی زیادی دارد و سرمایه‌گذاری در آن با پول کم یعنی 500 هزار تومان نیز امکان‌پذیر است. از بهترین صندوق های طلای بازار که برای سرمایه گذاری مناسب هستند می توان به صندوق عیار، صندوق طلای گوهر، صندوق مثقال اشاره کرد.

صندوق طلا مناسب این دسته از افراد است!

صندوق طلا به دلیل این که در اوراق گواهی سکه طلا و اوراق گواهی شمش طلا سرمایه‌گذاری می‌کند، ممکن است روزانه نوسانات قیمتی زیادی را تجربه کند. این صندوق ممکن است به دلیل ماهیتی که دارد با اخبار سیاسی و اقتصادی دچار نوسان شود. به همین دلیل صندوق طلا برای افرادی که شخصیت سرمایه‌گذاری نسبتا ریسک‌پذیری دارند، مناسب است.

علاوه بر این، به دلیل این که طلا توانسته است در طول سال‌های گذشته تورم را پوشش دهد و سود مناسبی نیز عاید سرمایه‌گذاران کند، به افرادی که قصد دارند از تله تورم در امان بمانند نیز توصیه می‌شود. سرمایه‌گذاران در صورت استفاده از اپلیکیشن کیان دیجیتال و خرید صندوق طلای کیان با نماد گوهر می‌توانند حتی با 50 هزار تومان نیز سرمایه‌گذاری خود در طلا را آغاز کنند.

بازدهی صندوق های طلا در یک سال گذشته

در بازه زمانی یک ساله تا پایان 24 آذر ماه 1403 صندوق‌های طلا بازدهی بسیار بیشتری نسبت به تورم داشته است. تورم یک ساله نقطه به نقطه از آبان سال قبل تا آبان ماه امسال به 32.5 درصد رسیده است و انتظار نمی‌رود در آذر 1403 نیز تغییر چشمگیری داشته باشد. صندوق طلای کیان در بازه یک ساله منتهی به 24 آذر ماه 89 درصد بازدهی داشته است.

سرمایه گذاری در صندوق زعفران

صندوق زعفران از دیگر صندوق‌های کالایی بازار سرمایه‌ ایران است. سبد دارایی این صندوق از گواهی سپرده کالایی زعفران تشکیل شده است. صندوق‌ کالایی زعفران جزو صندوق‌های قابل معامله در بازار سهام به شمار می‎آید که بازدهی مناسبی را در سال‌های گذشته تجربه‌ کرده است.

صندوق زعفران مناسب این دسته از افراد است!

بسیاری از افراد جامعه علاقه‌مند به سرمایه‌گذاری در کالاهایی مانند زعفران هستند. زعفران یک کالای کشاورزی است که بیشتر جنبه صادراتی دارد. به همین دلیل قیمت آن با نوسانات قیمت دلار تغییر می‌کند. سرمایه‌گذارانی که مایل به نگهداری فیزیکی این کالا هستند، با دشواری‌های زیادی روبه‌رو هستند. به همین دلیل نیز راه جایگزین برای آنان این است که در صندوق کالای مبتنی بر زعفران سرمایه‌گذاری کنند.

بازدهی صندوق زعفران در یک سال گذشته

اگر در بازه زمانی یک ساله منتهی به 24 آذر ماه سال 1403 صندوق‌های کالایی مبتنی بر کالای کشاورزی را با بازدهی شاخص کل مقایسه کنیم، مشاهده می‌کنیم که سود آنها قابل توجه بوده است. این صندوق‌ها تورم نقطه به نقطه یک ساله را پوشش داده و از آن بهتر هم عمل کرده‌اند. همان طور که گفتیم تورم نقطه به نقطه آبان ماه 1403 حدود 32.5 درصد بود و در آذر ماه نیز انتظار نمی‌رود تغییر چشمگیری داشته باشد. به همین دلیل، این صندوق‌ها در بازه یک ساله بر تورم غلبه کرده‌اند.

نکته پایانی این که سرمایه‌گذاری در صندوق‌های کالایی یک گزینه جذاب محسوب می‎شود. این موضوع از بازدهی آنها قابل مشاهده است.